<div dir="ltr"><div>I think anything you draft to allow the trustee to convert into an SNT for an unborn grandchild might or might not work--there should really be statutory safe-harbor language for people who want to write it into their trust.<br><br></div>Someone who wanted to abuse that provision could do it without leaving the beneficiary much recourse.  Still, any trust will fail with the wrong Trustee, so I think the upside of some SNT contingency language probably outweighs the downside.<br><div class="gmail_extra"><br><div class="gmail_quote">On Tue, Nov 24, 2015 at 9:37 AM, Eric Nelsen <span dir="ltr"><<a href="mailto:Eric@sayrelawoffices.com" target="_blank">Eric@sayrelawoffices.com</a>></span> wrote:<br><blockquote class="gmail_quote" style="margin:0 0 0 .8ex;border-left:1px #ccc solid;padding-left:1ex">





<div link="blue" vlink="purple" lang="EN-US">
<div>
<p class="MsoNormal">I had a thought while working on another matter, that there are situations where an estate planning client might want to provide for a trust for someone – grandchild, for example – but does not know whether that beneficiary might at some
 point need government benefits, and a special needs trust would be appropriate.<u></u><u></u></p>
<p class="MsoNormal"><u></u> <u></u></p>
<p class="MsoNormal">What do y'all think about having an option for a Trustee to fund a special needs trust and terminate the ordinary trust early? Something like:<u></u><u></u></p>
<p class="MsoNormal"><u></u> <u></u></p>
<p class="MsoNormal">If the Trustee determines, in Trustee's sole and absolute discretion, that X qualifies or could qualify for government benefits but for the benefits provided under this trust, then Trustee may retain counsel to create a special needs trust
 for X's sole benefit during his/her life and having remainder interest provisions identical to this current trust, and having trust purposes and distribution instructions that would allow X to qualify for such government benefits, and upon creation of such
 special needs trust may terminate this Trust and transfer all remaining assets into such special needs trust.<u></u><u></u></p>
<p class="MsoNormal"><u></u> <u></u></p>
<p class="MsoNormal">Would this work? Assuming the special needs trust had the appropriate provisions, I think this could change an ordinary trust into a non-self-settled special needs trust if it becomes necessary.<u></u><u></u></p>
<p class="MsoNormal"><u></u> <u></u></p>
<p class="MsoNormal"><span style="font-size:12.0pt">Sincerely,<u></u><u></u></span></p>
<p class="MsoNormal"><span style="font-size:12.0pt"><u></u> <u></u></span></p>
<p class="MsoNormal"><span style="font-size:12.0pt">Eric<u></u><u></u></span></p>
<p class="MsoNormal"><span style="font-size:12.0pt"><u></u> <u></u></span></p>
<p class="MsoNormal"><span style="font-size:12.0pt">Eric C. Nelsen<u></u><u></u></span></p>
<p class="MsoNormal"><span style="font-size:12.0pt">SAYRE LAW OFFICES, PLLC<u></u><u></u></span></p>
<p class="MsoNormal"><span style="font-size:12.0pt">1320 University St<u></u><u></u></span></p>
<p class="MsoNormal"><span style="font-size:12.0pt">Seattle WA  98101-2837<u></u><u></u></span></p>
<p class="MsoNormal"><span style="font-size:12.0pt">phone <a href="tel:206-625-0092" value="+12066250092" target="_blank">206-625-0092</a><u></u><u></u></span></p>
<p class="MsoNormal"><span style="font-size:12.0pt">fax <a href="tel:206-625-9040" value="+12066259040" target="_blank">206-625-9040</a><u></u><u></u></span></p>
<p class="MsoNormal"><u></u> <u></u></p>
</div>
</div>

<br>_______________________________________________<br>
WSBAPT mailing list<br>
<a href="mailto:WSBAPT@lists.wsbarppt.com">WSBAPT@lists.wsbarppt.com</a><br>
<a href="http://mailman.fsr.com/mailman/listinfo/wsbapt" rel="noreferrer" target="_blank">http://mailman.fsr.com/mailman/listinfo/wsbapt</a><br></blockquote></div><br><br clear="all"><br>-- <br><div class="gmail_signature"><div dir="ltr"><div><br>Tom White<br></div><div>Attorney-At-Law<br></div><div>Seattle, Washington<br></div></div></div>
</div></div>